Среди множества характеристик, самая главная, которая наглядно показывает стабильность положения предприятия, — финансовая устойчивость. Она определяется следующим образом: в случае, если не меньше пятидесяти процентов финансов покрывается собственными средствами предприятия, которые необходимы для осуществления им нормальной хозяйственной деятельности, для эффективного использования финансов, при соблюдении расчётной, кредитной и финансовой дисциплин. Иначе говоря, в случае, когда предприятие является полностью платежеспособным.
Для определения финансового положения необходимо провести анализ платежеспособности и ликвидности, оценки устойчивости.
Стабильность экономической среды, которая включает в себя деятельность предприятия, а также конечный результат функционирования, эффективного и активного реагирования при изменении внешних и внутренних факторов – всё это обуславливает финансовую устойчивость организации.
Финансовая устойчивость – это характеристика, которая свидетельствует о стабильном превышении над расходами доходов, о свободном маневрировании финансами организации и об эффективности их использования, бесперебойном производственном процессе и последующей реализации. Она формируется во время всей производственно-хозяйственной деятельности, являясь на данный момент главнейшим компонентом в устойчивости всего предприятия.
Анализируя устойчивость финансового состояния на определённую дату, можно выяснить, каким образом предприятие управляло своими имеющимися финансами на тот период времени, который предшествовал данной выбранной дате, и правильно ли. В том числе проводится: оценка финансового левериджа, оценка ликвидности, оценка прибыльности (рентабельности). Расчитываются финансовые коэффициенты, затем проводится итоговая рейтинговая оценка финансового состояния.
Крайне важно, чтобы требование рынка и состояние финансового ресурса соответствовали друг другу, а также это отвечало развитию предприятия, так как в противном случае к неплатежеспособности предприятия и отсутствию каких-либо дополнительных средств на развитие очень легко сможет привести недостаточная устойчивость финансов. В случае, если финансовая устойчивость избыточная – это «быстрый шаг» к отягощению затратами и к излишку резервов и запасов. Промежуточный вывод из вышесказанного: сущность финансовой устойчивости состоит в том, чтобы эффективно сформировать, распределить и использовать имеющиеся финансовые ресурсы.
Самая важная из всех характеристика предприятия, вернее, его финансового состояния – это в долгосрочной перспективе стабильность деятельности. Как правило, связана она со структурой предприятия (естественно, финансовой), и силой его зависимости от инвесторов или кредиторов.
Большинство бизнесменов в Российской Федерации своё дело развивают за счёт средств, взятых в долг, вкладывая самый минимум своих кровных. А учитывая, что одним из показателей финансовой устойчивости является его зависимость в той или иной степени ото всех источников финансирования извне, есть большая вероятность банкротства. В данном случае дело состоит в том, что в любой момент времени (в данном случае – одновременно) несколько кредиторов могут потребовать возвращения вложенных ими финансов, ведь в этом примере действует правило «заемные средства – это «собственный капитал».
Итак, подводя итог вышесказанному: финансовая устойчивость предприятия есть не что иное, как стабильная деятельность этого предприятия и на долгосрочной основе. А уже сам анализ необходимо проводить либо при помощи использования коэффициентного метода, либо при анализе так называемого показателя «чистых активов»
Финансовая устойчивость является одним из критериев, определяющих благонадежность предприятия. Если оно в состоянии пережить перепады спроса и предложения на рынке и не обанкротиться, то считается финансово устойчивым. Такое предприятие находится в большем приоритете у кредиторов и инвесторов по сравнению со своими конкурентами на рынке.
Финансовая устойчивость – стабильная платежеспособность предприятия, которую обеспечивает высокий процент собственного капитала среди всех источников финансирования. Этот процент показывает, что предприятие в состоянии вовремя и без ущерба производству совершать выплаты по займам. В целом данный критерий демонстрирует, насколько доход предприятия превышает затраты на производство.
Платежеспособность
Платежеспособность – возможность субъекта вовремя погасить долги с учетом процентной ставки, в соответствии с законодательством и условиями договора, используя личные денежные средства. Является первостепенным критерием финансовой устойчивости.
Есть несколько показателей, говорящих о платежеспособности предприятия:
— Имеется запас средств, которые могут быть использованы в различных целях. Зачастую они хранятся на банковских счетах.
- За предприятием не наблюдается просрочек займов, кредитов и регулярных выплат персоналу.
- Оборотные средства в начале и в конце отчетного периода принадлежат предприятию.
Неплатежеспособность может быть разной:
- — Случайная. Финансовые трудности решаются без ущерба и приложения особых усилий.
- — Хроническая. Множество обстоятельств и их последствий в конечном результате приводят к банкротству.
Кредитоспособность
Если предприятие соответствует всем требованием кредиторов для займа, тогда оно считается кредитоспособным. Прежде всего, оно должно быть способно вовремя выполнять свои обязательства, указанные в договоре, вернуть кредит, используя личные средства, и погасить указанный процент.
Рентабельность
Рентабельностью называют показатель экономической эффективности, то есть насколько проект, предприятие, может быть прибыльным (полезным). В данном случае рассматривается доход. Процент прибыли прямо пропорционален уровню предпринимательского риска. Это не самая лучшая расстановка сил в экономической и финансовой сфере. Опасность представляет не только факт отсутствия прибыли, но и убытки. Может случиться так, что предприятие вложит деньги в определенное дело и не сможет окупить даже затрат на производство, не говоря уже о прибыли. Подобная ситуация неизбежно приведет к банкротству. Финансовая сфера требует тщательно спланированного подхода и постепенного наращивания темпов.